Darwin RE01 - Avis sur la SCPI 🔎

[lauramsb]

Moi je dis félicitations à cette jeune SCPI qui a annoncé une augmentation de la valeur de parts de 1% et une acquis en Espagne à 9,37% de rendement. Belle première année d’activité, jusqu’ici très contente d’avoir souscrit

[Vanessa]

Merci pour votre soutien @lauramsb

[Christophe1784065110]

Bonne 1ère année pour Darwin et des perspectives 2026 intéressantes surtout avec un livret A à 1,5% à comparer prochainement avec le rendement .. Une augmentation de la part de 1% rapide pour cette très/trop jeune SCPI?, les articles , le T4 et le rendement 2025 vont permettre une augmentation des demandes sur cette SCPI pour renforcer rapidement le nb d’immeubles, quelques possibilités prochaines surement, A suivre ; Bonne année 2026 à toute l’équipe Darwin , et remerciements à Vanessa pour sa présence régulière sur ce forum, Cordialement, Christophe

[Vanessa]

Cher @Christophe1784065110 merci pour votre soutien et nos meilleurs vœux pour cette nouvelle année !

En effet , il s’agit d’une première année réussie avec des bonnes nouvelles sur la performance globale annuelle et de l’acquisition récemment actée qui permet de diversifier notre portefeuille en Europe.

On ne va pas s’arrêter là et nos ambitions de collecte seront à la mesure de nos ambitions en matière de performance en 2026

À très bientôt

Meilleurs vœux à toute la communauté Louve

[Christophe1784065110]

Le dividende T4 2025 me semble particulièrement intéressant , vivement le dividende global 2025, celui net de fiscalité étrangère et les 2 ou 3 prochains achats , merci pour tout le boulot Vanessa et la prise de parole régulière sur ce forum….non seulement un bon rendement , une petite augmentation des parts et réduction des délais de jouissance début 2025, cette SCPI a coché toute les cases avec un début très prometteur, Christophe

[berti49]

dividende de décembre en hausse de 26%, TOP !

vivement le calcul du TD annuel

[Christophe1784065110]

1ers éléments de réponse :

SCPI Darwin RE01 : objectif atteint dès la première année !
Les chiffres 2025 :

• Performance Globale Annuelle : 8,54 %*
• Taux de distribution : 7,54 %**
• Revalorisation du prix de la part au 1er janvier 2026 : +1 % (200 € → 202 €)
• Valeur de reconstitution au 31.12.2025 : 207,19 €
  Avec l’évolution du prix de part et les revenus distribués sur l’année 2025, les associés bénéficient de la performance** du fonds au travers de toutes ses composantes.
  Si je comprend bien l’augmentation des parts est inclus dans la performance 2025 et ne le sera pas sur 2026, OK, bon dans l’attente du bulletin T4

[Vanessa]

Cher Christophe, chère communauté ,

Oui exactement : la performance globale 2025 (8,54%) intègre bien toutes ses composantes, dont la revalorisation de +1% du prix de part au 01/01/2026 (200 € → 202 €), car elle reflète la performance acquise sur l’exercice 2025.

Cette hausse n’a donc pas vocation à être comptabilisée une seconde fois dans la performance 2026.

Sur le taux de distribution de 7,54% net des frais de gestion et brut de fiscalité, il s’agit des dividendes versées à tous nos associés présents au 1er janvier 2025 ( car pendant la phase sponsor , les parts étaient en jouissance immédiate).

Pour 2026, nous confirmons que l’objectif de taux de distribution cible est fixé à 7,5%, à collecte comparable.

En revanche, si l’objectif de collecte 2026 (30 M€) est atteint, cela serait considérablement favorable et pourrait permettre de surpasser cet objectif, sous réserve des conditions de marché et des opportunités d’investissement.

Nous vous enverrons le bulletin T4 dès publication cette semaine .

Merci à tous pour cette première année de confiance !

[8yftj]

Je maintiens que c’est lié à une erreur stratégique, à savoir toutes les premières acquisitions en France, dont le poids reste prépondérant aujourd’hui.

[berti49]

je pense que c’est plus subit que voulu

les premiers achats avec l’argent des fondateurs et les premiers sponsors réalisés en France, c’est logique, c’est le pipe qui était sous le coude… et on le voit avec la VR, les achats étaient bons…

la collecte aurait été plus dynamique ensuite, les achats à l’étranger auraient été plus nombreux…

si elle décolle en 2026, avec l’essentiel des achats à l’étranger, la part du français deviendra minoritaire

[8yftj]

Il fallait un pipe de départ plus équilibré.

[Vanessa]

Chers Associés,

Merci pour vos échanges. Voici des éléments simples et factuels pour éclairer la trajectoire de Darwin.

• 7,54 % en 2025 : un taux réel et distribué
Ce rendement n’est pas marketing. Il a été effectivement versé aux associés.
La majorité des fondateurs et sponsors sont entrés sans délai de jouissance.
Les premières acquisitions réalisées en décembre 2024 ont généré des loyers immédiatement.
Résultat : des dividendes servis dès la première année.

• Un choix stratégique d’indépendance totale
Darwin a été lancée sans assureur et sans fonds d’investissement.
Capital détenu uniquement par ces fondateurs.
Un choix audacieux, mais 100 % aligné avec nos associés.

• Une structuration de lancement forte
– Parts décotées à 190 €
– Pas de délai de jouissance les 3 premiers mois
– Investissements rapides en France permettant de générer du revenu immédiatement

La France n’a pas été un hasard, mais un levier stratégique pour démarrer vite et efficacement.

• 2025 : une année charnière réussie
– TOF 100 %
– 7,54 % distribués
– 8,54% de performance globale
– Valeur de reconstitution supérieure au prix de part

Nous avons désormais un historique, une crédibilité et une base solide.

• 2026 : changement d’échelle
Avec l’accélération de la collecte :
– montée en puissance des investissements à l’étranger
– diversification accrue
– croissance maîtrisée

Darwin a d’abord construit ses fondations.
2026 doit permettre d’accélérer.

Merci pour votre confiance renouvelée.

Toute l’équipe se tient à votre disposition pour échanger.

Bien à vous ,

Vanessa

[Christophe1784065110]

Merci Vanessa, que pouvez vous nous dire des prochains achats de biens ( dont un prévu au Portugal il me semble) et surtout QUID de la collecte au T1 2026? est elle en augmentation par rapport au T4/2025 avec les éléments déjà connus et comment comptez vous procéder pour faire bondir le cash sur l’année 2026. J’ai lu sur plusieurs CR que la SCPI Darwin était ++ mais que le seul point négatif était un manque de collecte, merci de votre retour, excellente semaine, christophe

[Vincentb]

J’avoue être impatient de découvrir le bulletin de T1 pour voir si la collecte s’accélère. La collecte reste très timide à fin 2025. Il y a un vrai point d’interrogation à date.
Si pas de collecte, cela peut être compliqué pour une nouvelle société de gestion.
Des concentrations sont à prévoir en 2026. A voir si cela touche Darwin (si la collecte n’augmente pas) ou d’autres sociétés de gestion récemment créées.

[IrokoFred]

Bonjour La communauté,

Comme le titre est “Avis sur la SCPI Darwin RE01”, je vais donner le mien.

J’ai pas mal hésité mais finalement je le donne…

Mr Phong Hua directeur général qui a travaillé chez Iroko pendant quelques années avant de partir pour lancer et fonder Darwin RE01 vient de s’en aller apparemment (jetez un coup d’oeil au dernier bulletin trimestriel).

Moi franchement, ça me donne pas du tout confiance (après je ne connais pas les raisons de son départ mais quitter 2 SCPI en peu de temps et surtout en quitter une pour en fonder une autre et partir à nouveau)…

Désolé pour ma franchise.

Je précise que je suis un simple investisseur et pas un institutionnel de chez Iroko mais comme j’ai pas mal d’Iroko en portefeuille en cherchant un pseudo j’ai pensé naturellement à celui-là.

[JeanSeb]

Le départ de M. Phong Hua a déjà été discuté sur le forum. Voici la réponse de Vanessa sur le sujet :

“M. HUA a quitté Darwin le 31 octobre 2025, après deux années passées à nos côtés (dont la première a été principalement consacrée à l’obtention de l’agrément). À la date de son départ, il était actionnaire de la société de gestion à hauteur de 9,88%. L’actionnaire majoritaire demeure M. Bourhaleb, Président.

Son départ est lié à des raisons personnelles, et n’est pas en lien avec l’activité de la Société, ni avec l’équipe. Après une période particulièrement intense, M. HUA a souhaité se recentrer sur d’autres priorités. Il reste par ailleurs attaché au projet : il suit l’évolution de la SCPI et se réjouit de l’arrivée du nouveau directeur des investissements.”

Personnellement, malgré les messages rassurants, cela ne me rassure pas non plus. On fait confiance à des gérants en plaçant le fruit de nos économies pour le long terme et en parallèle le fondateur quitte le navire après qq mois. Si un associé de la SCPI fait la même chose, il perd directement 12% de son investissement, s’il peut sortir…

Concernant les performances de la SCPI, elles sont bonnes : 7,54% de performance + 1% de revalorisation. La valeur de reconstitution à 207, ce qui est au dessus de la valeur de part.

Les points de vigilance sont : une faible capitalisation à 11meur en fin d’année (loin de la taille critique de 50meur), un WALB en dessous de 3ans ce qui est faible, une valeur de réalisation à 161, ce qui est en dessous de la valeur de retrait de part (toujours supris de voir autant de différence entre la valeur de reconstitution et de réalisation), une forte exposition à la France et sa fiscalité (75%)…

[Christophe1784065110]

La fiscalité F devrait fortement s’atténuer cette année (logiquement) si ts les investissements se font en ES/POR. L’objectif ci-dessus a été annoncé par V. je cite :

!En revanche, si l’objectif de collecte 2026 (30 M€) est atteint, cela serait considérablement favorable et pourrait permettre de surpasser cet objectif, sous réserve des conditions de marché et des opportunités d’investissement. D’ou ma question sur la collecte du T1 qui pourrait donner une certaine guidance 2026. On connait les raisons du départ sur des achats Francais (le départ du DG c’est le propre de toute entreprise) .Elle coche les cases sauf petit bémol sur la collecte; A suivre

[Vanessa]

Bonjour à toutes et à tous,

Je me permets de prendre la parole ici en tant qu’associée de Darwin afin d’apporter quelques éléments de réponse, avec la transparence qui a toujours guidé notre projet.

Darwin est une société de gestion totalement indépendante. Nous n’avons pas de fonds d’investissement derrière nous ni de grand groupe financier au capital. Concrètement, le développement de Darwin RE01 repose uniquement sur la collecte issue des investisseurs et des réseaux de distribution.

C’est un choix assumé dès le départ. Mais il faut aussi être lucide : aujourd’hui, la collecte reste encore trop timide par rapport à nos ambitions et à notre capacité d’exécution sur le marché immobilier.

Une partie de cette réalité tient aussi aux critères de référencement du marché. Certains grands réseaux appliquent des conditions très strictes liées à la taille ou à l’historique de la société de gestion. Pour un acteur indépendant encore jeune, ces référencements peuvent donc prendre du temps, même lorsque les performances sont au rendez-vous.

Nous sommes également très conscients de la situation actuelle des conseillers en gestion de patrimoine. Beaucoup d’entre eux ont aujourd’hui des clients bloqués sur certains véhicules et évoluent dans un marché devenu plus prudent. Dans ce contexte, les flux se dirigent naturellement vers les acteurs les plus installés.

Darwin RE01 affiche aujourd’hui des résultats solides, au point d’intégrer le top 10 des SCPI les plus performantes du marché. Mais nous ne considérons pas cela comme une finalité.

Nous sommes convaincus que les périodes de transition immobilière comme celle que nous traversons aujourd’hui sont précisément celles où se prépare la performance de demain.

Et c’est précisément dans ces moments-là que la discipline et l’alignement d’intérêt entre la société de gestion et les investisseurs prennent tout leur sens.

Dans le même temps, une société de gestion doit aussi se structurer pour durer. C’est pour cette raison que nous n’avons jamais voulu construire une société monoproduit.

Nous avons récemment validé le lancement d’une stratégie Value Add, destinée aux investisseurs professionnels, et nous travaillons également sur d’autres projets autour de thématiques immobilières d’avenir, notamment à destination d’investisseurs institutionnels.

L’objectif est simple : renforcer progressivement la plateforme de gestion afin de faciliter demain l’accès à de nouveaux réseaux de distribution et accompagner le développement de Darwin RE01.

Pendant ce temps, la SCPI poursuit sa trajectoire : le patrimoine encaisse ses loyers et les dividendes sont versés normalement.

Pour accélérer les opportunités d’investissement, il est évident que l’ensemble de l’écosystème doit continuer à se mobiliser. Le succès d’une SCPI ne repose jamais uniquement sur la société de gestion : il se construit avec les réseaux de distribution et les investisseurs.

Notre ambition n’a jamais été de construire la SCPI la plus grosse du marché.

Notre objectif est de construire celle qui traversera le mieux les cycles immobiliers.

Et nous le faisons avec la même exigence que celle que nous aurions si cet argent était exclusivement le nôtre.

Les années parleront d’elles-mêmes.

Merci à toutes et à tous pour votre confiance.

Belle journée à vous ,

Vanessa

[Christophe1784065110]

IFU 2025 OK, en attente du T1/2026 pour voir la collecte et d’un achat éventuel au Portugal

[xav]

Bonjour, sur l’espace client je trouve plein de documents: bulletins d’information, attestation de distribution de revenus etc mais pas l’IFU 2025. Est-ce qu’on peut trouver ça sans contacter la societe de gestion svp ? Merci.